رویداد انویدیا در برلین می‌تواند درآمد اینتل را بیشتر از درآمد خود انویدیا تحت تأثیر قرار دهد

رویداد GTC برلین ۲۰۲۶ انویدیا ممکن است با روشن‌شدن نقش پردازنده‌های Xeon، فرایندهای ساخت تراشه و بسته‌بندی پیشرفته، انتظارات درآمدی اینتل را افزایش دهد. انویدیا در حال آماده‌شدن برای برگزاری سومین رویداد از چهار رویداد GTC برنامه‌ریزی‌شده خود در سال جاری میلادی است.

انتظار می‌رود «جنسن هوانگ»، مدیرعامل این شرکت، روز چهارشنبه سخنرانی اصلی رویداد را ارائه کند و جزئیات برنامه عرضه سخت‌افزارهای هوش مصنوعی انویدیا در فصل‌های آینده را توضیح دهد. اگرچه قرار است در رویداد GTC برلین ۲۰۲۶ حداکثر ۱۴۲ سخنران مهمان از شرکت‌هایی مانند Nebius، مرسدس‌بنز، زیمنس، اشنایدر الکتریک، SAP و دیگر شرکت‌ها حضور داشته باشند، بسیاری از شرکت‌های مطرح صنعت، از جمله Micron،SK hynix، سامسونگ، برادکام، Marvell، اینتل و AMD، در کانون توجه قرار نخواهند گرفت.

این موضوع تا حدودی از هیجان پیرامون رویداد می‌کاهد. بااین‌حال، رویداد GTC برلین ۲۰۲۶ ممکن است برخلاف انتظار، تأثیر بیشتری بر پیش‌بینی درآمد اینتل داشته باشد تا بر درآمد مورد انتظار خود انویدیا.

انویدیا در رویداد GTC خود در سن‌خوزه، در مارس ۲۰۲۶، میزبان حدود ۳۰ هزار شرکت‌کننده از بیش از ۱۹۰ کشور بود و بیش از هزار نشست برگزار کرد. این شرکت در آن رویداد جزئیات مهمی از سیستم‌های Vera Rubin، رک Kyber و معماری نسل بعدی Feynman را فاش کرد.

سپس در رویداد GTC تایپه در ژوئن ۲۰۲۶، انویدیا اعلام کرد که تولید سیستم Vera Rubin با سرعت درحال افزایش است و به مرحله تولید انبوه نزدیک می‌شود. این شرکت همچنین از پردازنده Vera به‌عنوان محصولی مستقل رونمایی کرد که رک اختصاصی خود را دارد.

انتظار می‌رود انویدیا در رویداد GTC برلین این هفته بر اکوسیستم هوش مصنوعی اروپا تمرکز کند؛ اما همچنان ممکن است جزئیات مهمی را فاش کند که تأثیری فراتر از انتظار بر اینتل داشته باشند. برای مثال، پردازنده‌های Xeon اینتل در نقش پردازنده میزبان (Host CPU) در سیستم DGX B300 مبتنی بر معماری Blackwell و سیستم‌های DGX Rubin NVL8 مبتنی بر معماری Rubin به کار می‌روند.

انتظار می‌رود انویدیا در نسل Feynman از پردازنده‌های Rosa مبتنی بر معماری Arm نیز استفاده کند. بااین‌حال، احتمال دارد پردازنده‌های Xeon اینتل همچنان نقش پردازنده میزبان را در سیستم‌های DGX مبتنی بر Feynman برعهده داشته باشند.

هرگونه تأیید رسمی درباره ادامه همکاری در این بخش می‌تواند تأثیر مثبتی بر اینتل بگذارد؛ به‌ویژه از نظر دوام درآمدی که این شرکت از همکاری با انویدیا به دست می‌آورد. بااین‌حال، موضوع مهم‌تر به شایعات مداومی مربوط می‌شود که می‌گویند انویدیا ممکن است دای ورودی‌وخروجی (I/O Die) نسل Feynman را با استفاده از فرایند ساخت 18A-P یا 14A اینتل تولید کند.

از سوی دیگر، با توجه به محدودیت شدید ظرفیت بسته‌بندی CoWoS شرکت TSMC در شرایط فعلی، این پرسش مطرح است که آیا انویدیا بخشی از فرایند بسته‌بندی تراشه‌های Feynman را به راهکارهای پیشرفته اینتل، یعنی EMIB-T یا Foveros، واگذار خواهد کرد یا خیر. هرگونه نشانه مثبت درباره تحقق یکی از این دو احتمال می‌تواند باعث بازنگری صعودی در برآورد درآمدهای آینده اینتل شود.

منطق اصلی این تحلیل ساده است: رویداد GTC برلین ۲۰۲۶ ممکن است کم‌زرق‌وبرق‌ترین رویداد انویدیا در سال جاری باشد. همین موضوع می‌تواند فرصتی فراهم کند تا شرکت‌هایی که در حاشیه فعالیت‌های انویدیا قرار دارند، مانند اینتل، بیش از حد معمول مورد توجه قرار بگیرند.